W komunikacie dla inwestorów InPost zapowiedział, że przedterminowo wykupi całą pulę swoich obligacji serii A, o nominalnej wartości 500 mln zł. Firma wyemitowała je w ramach krajowego programu obligacji.
Papiery dłużne zostaną wykupione na mocy opcji call przysługującej InPostowi w ramach warunków emisji serii A.
Firma wykupi obligacje 24 października. Zapłata zostanie przekazana ich posiadaczom według stanu z 16 października.
InPost zadłuża się na wykup droższych obligacji
Jak informowaliśmy dwa tygodnie temu, InPost zwiększył o 100 mln euro do 850 mln oferowaną pulę nowych obligacji, z terminem wykupu w 2031 roku. Mają być oprocentowane na 4 proc., emisję planowano zakończyć do 23 września.
Firma wskazała kilka celów emisji papierów dłużnych: całkowity wykup pozostałych obligacji o wartości 490 mln euro i 500 mln zł (z terminem wykupu w 2027 roku) oraz częściowa spłata środków wykorzystanych w ramach wielowalutowego kredytu odnawialnego.
Spółka woli emitować nowe papiery dłużne i przedterminowo wykupywać te sprzedane wcześniej, ponieważ obecnie, przy niższej inflacji i serii obniżek stóp procentowych, obligacje są oprocentowane znacznie niżej niż dwa-trzy lata temu.
Tyle długu ma InPost
Na koniec czerwca br. zadłużenie brutto grupy kapitałowej InPost wynosiło 9,28 mld zł, o 19,6 proc. więcej niż pół roku wcześniej. Część przypadająca na kredyty, obligacje i inne instrumenty finansowe zwiększyła się w ciągu sześciu miesięcy z 5,06 do 5,81 mld zł, zaś ta obejmująca leasingi dotyczące magazynów i Paczkomatów – z 2,15 do 2,74 mld zł.
Firma wskazała w prezentacji dla inwestorów, że jej zadłużenie wzrosło w związku z ogłoszonym w kwietniu br. przejęciem ponad 95 proc. udziałów brytyjskiej spółki logistycznej Judge Logistics, działającej pod marką Yodel. Przed zawarciem umowy InPost udzielił Judge Logistics finansowania w formie zakupu obligacji do kwoty 106 mln funtów.
Przy 885,4 mln zł posiadanych środków dług netto grupy InPost na koniec czerwca br. wynosił 8,41 mld zł, wobec 6,97 mld zł pół roku wcześniej. Wskaźnik zadłużenia netto do skorygowanego zysku EBITDA firmy z ostatnich czterech kwartałów poszedł w górę z 1,9 do 2,1x.
Jak już szczegółowo opisywaliśmy, w drugim kwartale grupa kapitałowa InPost wypracowała 3,53 mld zł przychodów, o 34,7 proc. więcej niż rok wcześniej (2,62 mld zł).
Kwartalny zysk operacyjny firmy rok do roku poszedł w dół z 483,4 do 381,8 mln zł, a zysk netto – z 336,4 do 133,3 mln zł (przy czym w ujęciu skorygowanym spadek był znacznie słabszy: z 389,1 do 300,3 mln zł).
