Porozumienie w sprawie wezwania zawarły: sama spółka, trzy podmioty powiązane z jej największymi akcjonariuszami – Orfe, 10X i Albemuth – oraz kontrolujący te podmioty Jacek Świderski, Michał Brański i Krzysztof Sierota, kluczowe osoby w zarządzaniu holdingiem. Każdy z tej trójki kontroluje ok. 12,7 proc. kapitału i18,4 proc. głosów na walnych zgromadzeniach. Przy wycenie na poziomie 59 zł za akcję wezwanie obejmie akcje o łącznej wartości do ok. 1,1 mld zł.
Walory w wezwaniu w pierwszej kolejności nabywać będzie sama spółka — do 20 proc. ogólnej liczby akcji — w ramach skupu akcji własnych, pod warunkiem wyrażenia zgody przez walne zgromadzenie. Pozostałe akcje, powyżej tego limitu, trafią do Orfe, 10X i Albemuth proporcjonalnie do posiadanych przez nie pakietów.
59 zł za akcję Wirtualnej Polski Holding
Porozumienie nie przewiduje wycofania akcji WP Holding z obrotu na warszawskiej giełdzie. Cena 59 zł może ulec korekcie, jeśli przed formalnym ogłoszeniem wezwania zmieni się ustawowa cena minimalna. Pośrednikiem wezwania będzie Santander Biuro Maklerskie.
Aby sfinansować skup, WP Holding tego samego dnia zawarła aneks do umowy kredytowej z marca 2024 r. z konsorcjum sześciu banków: mBanku (agent kredytu), PKO BP, ING Banku Śląskiego, Pekao, BNP Paribas i Banku Handlowego. Na jego mocy transza kredytu inwestycyjnego (capex) wzrosła o 220 mln zł – do 405 mln zł. Banki udzielą też linii gwarancyjnej na 400 mln zł. Łączna kwota dostępnych kredytów wyniesie ok. 1,77 mld zł i 101 mln euro.
W ubiegłym tygodniu Wirtualna Polska przedstawiła wyniki za ubiegły rok. Po ich publikacji kurs spółki spadł – za ostatnie 5 dni o 9,62%.
Spółka zamierza przeznaczyć środki z transzy capex właśnie na skup akcji własnych w ramach wezwania. Kwotę zaangażowanego długu może zmniejszyć planowana sprzedaż 100 proc. udziałów w Invia Flights Germany GmbH za ok. 42,3 mln euro, o której WP informowała w grudniu 2025 roku.
Strony porozumienia planują złożyć do KNF zawiadomienie o zamiarze ogłoszenia wezwania. Dopiero po nim ruszy oficjalna procedura.
Szefowa finansów Wirtualnej Polski: wierzymy w długoterminowy potencjał WP
– Do ceny, która zostanie zaoferowana w wezwaniu, zarząd odniesie się w trybie określonym przez właściwe przepisy, natomiast naszym zdaniem obecna wycena giełdowa może nie w pełni odzwierciedlać wartość spółki i jej perspektywy – stwierdziła w komunikacie prasowym Elżbieta Bujniewicz-Belka, dyrektor finansowa Wirtualnej Polski Holding.
W komunikacie zwrócono uwagę, że przepisy regulujące rynek kapitałowy ograniczają Wirtualnej Polsce Holding możliwość bezpośredniego nabywania akcji własnych bez wcześniejszego ogłoszenia wezwania. Wskazano, że wynika to z przepisów przejściowych z 2022 r., zgodnie w przypadku akcjonariuszy mających ponad 50 proc., lecz mniej niż 66 proc. głosów na walnych danej spółki jakiekolwiek zwiększenie udziału w głosach ponad stan posiadania w dniu 30 maja 2022 r. wywołuje konieczność ogłoszenia wezwania obowiązkowego.
– Skup akcji własnych to sposób na efektywne wykorzystanie dostępnych środków i działanie zarówno w interesie spółki, jak i akcjonariuszy. Wierzymy w długoterminowy potencjał Wirtualnej Polski i jej dalszy rozwój jako spółki giełdowej. Jednocześnie wezwanie daje inwestorom wybór: mogą sprzedać akcje albo pozostać z nami na kolejnym etapie rozwoju – dodała Bujniewicz-Belka.
Akcje Wirtualnej Polski mocno staniały
Od połowy 2024 roku akcje Wirtualnej Polski Holding są w trendzie spadkowym, z wyjątkiem krótkiego odbicia w górę wiosną zeszłego roku. Kurs zmalał w tym okresie z ok. 110–120 zł do ok. 60 zł, a w ostatnich dniach poniżej 50 zł.
Łącznie przez minione 12 miesięcy walory staniały o 40,8 proc., zaś w ciągu dwóch lat – o 60,4 proc.
Po zapowiedzi wezwania kurs spółki na początku wtorkowej sesji poszedł w górę o 22 proc. do 57,40 zł.
